Контактная информация

Основная часть проблем внедрения риск-менеджмента связана с особенностями работы субъектов, принимающих решения, которые являются основными действующими лицами данного процесса. Классический подход к разработке систем управления рисками базируется на некоторых постулатах относительно поведения лица, принимающего решения (ЛПР). Первым и важнейшим из этих постулатов является рациональность действий ЛПР.

 Долгое время данный постулат лежал в основе всей теории принятия решений, на его базе разработано большинство критериев принятия решений в условиях риска и неопределенности.

Однако с начала 2000-х годов начало развиваться такое направление в науке, как нейроэкономика, изучающее неврологические механизмы принятия решений и их экономическую значимость [1]. Эта новая наука, появившаяся благодаря возможности изучения реакций человеческого мозга с помощью новейшей техники (компьютерной томографии, магнитно-резонансной томографии и т.п.), позволила проверить многие положения о принятии индивидами решений, которые до этого базировались исключительно на наблюдениях. Причем часть выводов, доказанных нейроэкономикой, противоречат положению о полной рациональности экономических субъектов, что имеет исключительную важность с точки зрения управления рисками.

В теории принятия решений с позиций отношения к риску индивидов принято делить на склонных, нейтральных и несклонных к риску. Основанием такого деления является вид функции полезности, отражающей связь между получаемым от рискованной деятельности доходом и полезности от его получения. Вид функции детерминирует скорость возрастания полезности относительно дохода, что и иллюстрирует склонность к риску. Подобное описание процесса принятия решения свидетельствует о полной рациональности ЛПР: при выборе варианта решения оценивается только получаемый доход и его полезность.

Однако даже поверхностное рассмотрение часто иллюстрирует неполноту данного подхода. Для конкретного ЛПР может быть значимой не столько величина дохода как таковая, сколько способ ее получения. Классическая теория принятия решений не дает ответ на причины такого иррационального поведения, в отличие от нейроэкономики.

Согласно ее положениям, нормальные субъекты принятия решений склонны к кооперации и к оценке справедливости решений. Нейроэкономика объясняет принятие решений как продукт мыслительного процесса, включающего представление, ожидание, оценку и выбор из множества альтернатив.

При этом эмоциональное восприятие рассматривается как один из важнейших элементов принятия решений. Так, в результате опытов было доказано, что у людей существует стойкая негативная эмоциональная реакция, характеризуемая как неприятие неопределенности. Это означает, что индивиды будут склонны к принятию тех вариантов решений, где известны вероятности последствий, по сравнению с ситуациями неопределенности.

На основании проводимых экспериментов, нейроэкономика подтверждает наличие у индивидов следующих качеств, отражающихся на процессе принятия решений:

• отвращения к потере;
• неприятия нечестности;
• склонности к кооперации и некоторых других.

Все они свидетельствуют об исключительной важности эмоциональных реакций, нарушают предположения о полной рациональности субъекта, принимающего решения, и, следовательно, должны учитываться при управлении рисками. При этом они способны объяснить некоторые «парадоксы», которые возникают, если управление рисками рассматривать исключительно с классической, рационалистической точки зрения. К ним относятся:

• «излишний» с классической точки зрения оптимизм при принятии большинства решений («парадокс брокера», невосприимчивость к негативным прогнозам);
• «излишняя» склонность полагаться на подчиненных и коллег, (трудоустройство родственников и т.п.), «неудобство» при выстраивании системы контроля, воспринимаемой как «проявление недоверия»;
• склонность обвинять других в неудачах, произошедших по вине лица, принимающего решения, и другие.

В результате разработка системы управления рисками предприятия, основным девизом которой является «необходимо допускать возможность неблагоприятного развития событий» сталкивается с достаточно существенным сопротивлением, а в ряде случаев – и с неприятием ее принципов ЛПР. Изучение и применение в теории и практике основных нейроэкономических принципов принятия решений может, таким образом, привести к разработке новых способов внедрения эффективных систем риск-менеджмента, учитывающих природные особенности функционирования мозга при принятии рискованных решений.

 Литература

1. Benoit Hardy-Vallée Decision-Making: A Neuroeconomic Perspective. Preprint (forthcoming in the Philosophy Compass). Electronic copy available at: http://ssrn.com/abstract=1004584

Дата публикации: 21.09.2016